3분기 실적 시즌 앞두고 월가 대형은행 주가 고공행진, 왜?

[이데일리 양지윤 기자] 미국 월가 대형은행들이 3분기 실적 시즌을 맞아 호실적 기대감에 들떠 있다. JP모간체이스를 비롯해 씨티그룹, 골드만삭스, 웰스파고, 뱅크오브아메리카, 모건스탠리 등 6대 은행의 순이익은 지난해 같은 기간보다 평균 6% 증가할 것으로 전망된다. 웰스파고를 제외한 주요 은행들의 투자은행(IB)과 트레이딩 부문이 7분기 연속 성장세를 이어가고 있는 데다 고금리 환경 속 대출 마진이 개선된 덕분이다.

우산을 든 한 여성이 뉴욕증권거래소 앞을 지나고 있다. (사진=AP)

13일(현지시간) 야후파이낸스에 따르면 JP모간과 씨티그룹, 골드만삭스, 웰스파고는 오는 14일, 뱅크오브아메리카와 모건스탠리는 16일 실적 발표를 앞두고 있다. 블룸버그 데이터에 따르면 애널리스트들은 6대 은행의 3분기 순이익이 지난해 같은 기간보다 6% 늘어날 것으로 예측했다.

월가는 대형 은행들의 핵심 수익원인 대출, 트레이딩, 투자은행(IB) 부문이 호실적을 견인한 것으로 보고 있다. 웰스파고를 제외한 주요 은행들의 IB와 트레이딩 매출이 7분기 연속 증가할 것으로 예상하고 있어서다.

제이슨 골드버그 바클레이즈 애널리스트는 “주식시장이 사상 최고 수준을 기록하고, 금리와 환율 변동성이 커진 점이 거래 수익을 끌어올렸다”고 짚었다.

호실적 기대감이 커지면서 은행주 상승세도 뚜렷하다. 씨티그룹과 골드만삭스, JP모간, 모건스탠리 주가는 연초 대비 23~40% 상승했다. 이는 스탠다스푸어스(S&P)500 지수 상승률에 견줘 최소 9%포인트 이상 앞선다. 웰스파고와 뱅크오브아메리카도 시장 평균 수준의 상승률을 기록하고 있다. 수수료 기반 비즈니스 확대, 대출 마진 개선, 그리고 규제 완화 기대감이 복합적으로 작용한 결과로 분석된다. 또한 미 금융당국의 자본 규제 완화 움직임도 투심을 자극하는 요인으로 작용했다.

시장 분위기도 우호적이다. 불과 석 달 전만 해도 도널드 트럼프 행정부의 관세 부과 정책으로 기업대출과 인수합병(M&A) 거래가 위축됐지만, 이후 기업금융이 되살아나면서 M&A, 기업공개(IPO), 회사채 발행 등 주요 거래가 활발해졌다. 딜로직에 따르면 올 들어 전 세계 인수합병 거래 규모는 1조달러를 돌파했다.

은행 경영진들의 전망도 낙관적이다. 지난 9월 열린 바클레이즈 컨퍼런스에서 주요 은행 경영진들은 미국 경제의 회복력과 활발한 거래 환경에 대해 낙관적인 견해를 밝혔다.

마크 메이슨 씨티그룹 최고재무책임자(CFO)는 “관세 여파 속에서도 고객사들과 활발히 논의하며 기회를 모색하고 있다”고 밝혔다. 리처드 페어뱅크 캐피탈원 최고경영자(CEO)는 “미국 소비자가 여전히 경제의 버팀목”이라고 말했다.